Citat:
Ursprungligen postat av
Diagoras
PE-bolag som säljare och nischbank som bolag gör ju inte direkt att det börjar vattnas i munnen. Första tanken är snarare att här ser EQT att det inte finns några mer pengar att hämta, så nu vill man dumpa det på börsen eftersom man inte hittade någon annan som ville köpa det (i årsrapporten stod det att man skulle göra en "strategisk översyn" över sitt ägande). Snabbt ska det gå också så ingen hinner granska det så noggrant...
Orkade bara kolla lite snabbt på siffrorna. Vinsten ökade visserligen senaste året men det lär mest bero på att man förvärvade Bank2 i slutet på 2023, annars har det stått i stort sett still senaste åren. Även en förlust 2020 som dock kom från en goodwill-nedskrivning då man slutade med blancolån (som man sen börjat med igen när man förvärvade Bank2, så lite oklar strategi där). Och resultatet per aktie har enligt prospektet gått från 16,78 kr (2022), 12,80 kr (2023) till 5,09 kr (2024)... Antar att det skett utspädning genom förvärvet och att man betalade mer än vad det var värt.
Definitivt inget jag vill äga på lång sikt och tveksamt om det finns några pengar att hämta på en teckna-sälj heller, för nischbanker är knappast så heta på börsen. Skippar denna.
